MBS, đơn vị tư vấn đợt phát hành này của Đất Xanh cho biết, vốn huy động được chủ yếu dùng để cơ cấu lại nợ, giảm bớt áp lực vay vốn.
Công ty cổ phần Tập đoàn Đất Xanh vừa thông báo chốt
danh sách cổ đông để thực hiện chào bán hơn 150 triệu cổ phiếu cho
cổ đông hiện hữu theo tỷ lệ 24:5 vào ngày 7/1/2025.
Giá chào bán là 12.000 đồng/cổ phần, số tiền huy động
dự kiến là hơn 1.800 tỷ đồng.
Sau thông tin này, giá cổ phiếu DXG của Đất Xanh lập tức giảm
sàn với thanh khoản kỷ lục. Ước tính chỉ trong vòng 2 phiên kể từ khi ra tin, đã
có gần 90 triệu cổ phiếu DXG bị bán ra, tương ứng giá trị giao dịch gần 1.500 tỷ
đồng.
Đà bán tháo cổ phiếu DXG được cho là do giá phát hành thêm
quá thấp, chỉ 12.000 đồng, thấp hơn tới 30% so với giá gần 17.000 đồng/cổ phiếu
trên thị trường.
Mặt khác, lý do phát hành thêm cũng khiến nhà đầu tư đặt dấu
hỏi về tiềm năng kinh doanh của Đất Xanh. Theo đó, về phương án dùng vốn, Đất
Xanh dự kiến sử dụng hơn 1.500 tỷ đồng nhằm góp vốn cho CTCP Đầu tư kinh doanh bất
động sản Hà An.
Thời gian dự kiến từ quý IV/2024 cho đến năm 2025. Phần còn
lại gần 243 tỷ đồng, công ty sẽ dùng để trả nợ trái phiếu và đối tác.
Bất động sản Hà An có vốn điều lệ hơn 9.900 tỷ đồng, là công
ty con chủ lực của Đất Xanh.
Trong năm 2023, Hà An đóng góp tới 75% tổng doanh thu của
Đất Xanh. Doanh nghiệp cũng là chủ đầu tư loạt dự án trọng điểm của Đất Xanh
như Gem Sky World, Opal Boulevard, và Opal Skyline.
Trong đó, dự án Gem Sky World là tâm điểm trong hoạt động của
Hà An giai đoạn 2024 – 2025. Dự án có quy mô 92,2 ha tại Đồng Nai, gồm 8 phân
khu và hơn 4.000 sản phẩm.
Mặc dù vậy, việc tăng vốn cho Hà An không hướng vào phát
triển kinh doanh, mà cũng. tập trung vào việc trả nợ.
Chứng khoán MB (MBS), đơn vị tư vấn của đợt phát hành này cho
biết, mục đích chính của đợt chào bán này chủ yếu nhằm cơ cấu lại nợ tại hai
công ty con của Hà An là Công ty cổ phần Hội An Invest và Công ty TNHH xây dựng
– thương mại – dịch vụ Hà Thuận Hùng.
Trong đó, công ty Hội An Invest dự kiến được góp vốn 802 tỷ đồng, công ty Hà Thuận Hùng được góp 757 tỷ đồng.
“Trong bối cảnh tình hình thị trường vốn nói chung và thị trường bất động sản vẫn còn khó khăn trong năm 2024, kế hoạch sử dụng
vốn đợt chào bán này của Đất Xanh chủ yếu cơ cấu lại nợ và bổ sung vốn lưu động
cho công ty, giảm bớt áp lực vay vốn từ bên ngoài”, MBS chia sẻ.
Theo công bố từ phía Đất Xanh, Hội An Invest còn 2 lô trái
phiếu đang lưu hành có tổng trị giá 750 tỷ đồng, đáo hạn ngày 29/10/2025.
Bên cạnh đó, tập đoàn Đất Xanh cũng có dư nợ trái phiếu 200
tỷ đồng, Bất động sản Hà An có dư nợ trái phiếu gần 450 tỷ đồng.
Tổng cộng, các
doanh nghiệp thuộc hệ sinh thái Đất Xanh đang có dư nợ trái phiếu gần 1.400 tỷ
đồng.
Với công ty Hà Thuận Hùng, đa phần số tiền thu được từ đợt
tăng vốn sẽ được dùng để thanh toán gốc và lãi vay với một ngân hàng thương mại.
Kế hoạch phát hành thêm cổ phiếu trả nợ của Đất Xanh đưa ra
sau một quý kinh doanh không thuận lợi.
Báo cáo tài chính hợp nhất quý III/2024
ghi nhận doanh thu thuần đạt khoảng 1.000 tỷ đồng, lợi nhuận sau thuế hơn 70 tỷ
đồng, lần lượt giảm 17% và 34% so với cùng kỳ năm trước.
Nguyên nhân sụt giảm do tốc độ bàn giao sản phẩm cho khách
hàng chậm hơn, doanh thu bán căn hộ và đất nền chỉ đạt gần 600 tỷ đồng, giảm hơn
40%.
Đến hết tháng 9, nợ vay tài chính ghi nhận hơn 5.400 tỷ đồng,
tăng nhẹ so với đầu năm. Chủ yếu là vay ngân hàng và huy động vốn qua trái phiếu.
